กลยุทธ์การตลาดด้านข้าง เบน Levisohn อัปเดต 7 สิงหาคม 2010 00:01 ET นักลงทุนหุ้นสามารถอภัยถ้าพวกเขารู้สึกว่าพวกเขาได้เดินทางระยะทางที่ดีที่จะไปที่ไหนเลย ตั้งแต่จุดเริ่มต้นของปีที่ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ได้รับการขึ้นมากที่สุดเท่าที่ 7.5% และลดลงมากที่สุดเท่าที่ 6.7% เท่านั้นที่จะเสร็จสิ้นกรกฎาคมแทบแบนสำหรับปี 2010 ตลาดช่วงที่ถูกผูกไว้ไม่จำเป็นต้องเป็นอย่างใดอย่างหนึ่งไม่ได้ประโยชน์อย่างไร มีสามกลยุทธ์การซื้อขายที่เมื่อใช้อย่างถูกต้องสามารถช่วยให้นักลงทุนสร้างรายได้ในระยะสั้นที่มี หนึ่งของพวกเขาเกี่ยวกับการขายหุ้นในระยะสั้นของเงินแลกเปลี่ยนซื้อขาย leveraged เงินเหล่านี้ถูกออกแบบมาเพื่อขยายสองหรือสามครั้งการเคลื่อนไหวในชีวิตประจำวันของดัชนีดังกล่าวเป็นที่น่าสงสารของดัชนีมาตรฐาน 500 หุ้น 2X กองทุนวัวยกระดับตัวอย่างเช่นที่ควรจะเป็นสองเท่าของการย้ายในชีวิตประจำวันที่เป็นบวกในขณะที่กองทุน 2X หมี leveraged สองควรย้ายเชิงลบ แต่โปรดทราบว่าเงินจะไม่ leveraged สองหรือสามผลการดำเนินงานของดัชนีในระยะเวลานานของเวลา ในความเป็นจริงเนื่องจากเงินทุนที่ได้รับการตั้งค่าทุกวันที่พวกเขาถือเป็นเวลานานจะส่งผลในการสูญเสียแม้ว่าดัชนีอ้างอิงเคลื่อนขึ้น ตัวอย่างเช่นถ้ากองทุนที่มีวัตถุประสงค์เพื่อเป็นสองเท่าของผลตอบแทนของตลาดที่จะได้รับ 10% ในหนึ่งวันแล้วสูญเสีย 9% ถัดไปก็จะสูญเสีย 1.6% ในช่วงสองวันมากกว่าดึงดูด 0.2% โดยการเพิ่มผลตอบแทนบนพื้นฐาน ดัชนี. นักลงทุนสามารถใช้มุมแหลมของการผสมเพื่อประโยชน์ของตนนี้ BNP Paribas ยุทธศาสตร์ Bouhari อารูนาโคกล่าวว่า โดยระยะสั้นขายหมีและกองทุนสำรองเลี้ยงวัวเดิมพันว่าค่าของพวกเขาจะตกอยู่ที่พวกเขาสามารถจับภาพการลดลงของมูลค่าของอีทีเอฟที่เกิดจากการผสมในชีวิตประจำวันในตลาดที่เปลี่ยนแปลงเร็ว ยกตัวอย่างเช่นนักลงทุนที่ shorted Direxion ขนาดใหญ่หมวกกระทิง 3X อีทีเอฟและตรงข้ามของตน Direxion ขนาดใหญ่หมวกหมีกองทุน 3X ทำเกือบ $ 1,100 ใน $ 10,000 การลงทุนตั้งแต่วันที่ 31 ธันวาคม-สิงหาคม 2 ดีกว่า $ 96 นักลงทุนที่จะได้ทำ โดยเป็นเจ้าของ SP 500 ดัชนีตัวเอง กลยุทธ์ที่มีความเสี่ยงเพื่อตรวจสอบว่า การค้าเดียวกันหายไป $ 241 ตั้งแต่เดือนมิถุนายน 21 ถึง 2 กรกฎาคม ETFs Shorting ยังมีราคาแพง ตลาดด้านข้างยังเป็นสุกสำหรับการเล่นสายที่ครอบคลุม กระทู้: คุณขายตัวเลือกโทรหรือสิทธิที่จะซื้อหุ้นในราคาที่บางในหุ้นในผลงานของคุณที่ ถ้าหุ้นอยู่ในช่วงผูกพันพรีเมี่ยมที่คุณได้รับจากการขายสายสามารถให้เป็นแหล่งสำคัญของรายได้ในขณะที่การลดการสูญเสียบางส่วนของควรฤดูใบไม้ร่วงของราคาหุ้น ยกตัวอย่างเช่นหุ้นของ บริษัท 3M MMM -0.42% เมื่อเร็ว ๆ นี้เรียก $ 87.63 ใกล้สูง 52 สัปดาห์ของพวกเขา $ 90.58 โดยการขายการโทรสิงหาคมตีราคาของ $ 85, คุณสามารถเก็บพรีเมี่ยมของ $ 3.05 ต่อหุ้นหรือ 3.5% ถ้าหุ้นยังคงอยู่ในช่วงที่ถูกผูกไว้, คุณให้พรีเมี่ยมที่จะปกป้องคุณถ้าหุ้นตกลงไปที่ $ 84.65 ข้อเสีย? ถ้า 3M อยู่เหนือ $ 85, คุณจะต้องขายหุ้นแม้ว่าจะย้ายที่สูงขึ้น นักลงทุนที่มีกระเพาะอาหารที่แข็งแกร่งอาจพิจารณาการค้าจับคู่ตัวเลือกที่รู้จักกันเป็นรัดคอเป็นเดิมพันว่าหุ้นหรือดัชนีจะซื้อขายในช่วงหนึ่งสำหรับช่วงระยะเวลาหนึ่ง สมมติว่าคุณเชื่อว่า SP 500 จะอยู่ด้านล่างของโพสต์เลห์แมนสูงของ 1220 และสูงกว่าต่ำ 52 สัปดาห์ของ 979 ถึงวันที่ 2 กรกฎาคมเมื่อ SP 500 อยู่ที่ 1125 เมื่อวันที่ 5 สิงหาคมที่คุณจะได้ขายธันวาคม 2010 1200 ตัวเลือกการโทรและธันวาคม 2010 1000 ใส่ตัวเลือก โทร obligates คุณจะขาย SP 500 ที่ 1200 ถ้ามันฮิตระดับก่อนที่ 18 ธันวาคมว่าในขณะที่ใส่ obligates คุณซื้อดัชนีถ้ามันลดลงต่ำกว่า 1,000 ในขณะที่คุณเก็บพรีเมี่ยมเกือบ 5%, มิต Revsine, ยุทธศาสตร์การซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่ยูบีเอสส่วนของการวิจัยที่มีการแนะนำการค้าให้กับลูกค้าของสถาบันกล่าวว่า (ยูบีเอสคาดว่าดัชนีจะเสร็จสิ้นในปีที่ 1150) ถ้า SP 500 การซื้อขายนอกเป้าหมายที่หมดอายุพรีเมี่ยมครอบคลุมแรก 50 คะแนนหรือเพื่อให้ทั้งสองด้านก่อนที่จะสูญเสียการค้าเงิน จะเตือนว่า: ถ้าหุ้นที่แยกออกจากช่วงว่าการสูญเสียที่อาจจะสูงชัน ถ้า SP 500 การซื้อขาย 950 ด้านล่างคุณจะสิ้นสุดการเป็นเจ้าของดัชนีแม้ว่าจะลดลงอีก 200 จุด ในตลาดด้านข้างเช่นเดียวกับคนอื่น ๆ ที่คุณต้องใช้ความเสี่ยงที่จะทำให้เงิน